石油类股普遍收涨,FTI涨约6.5%,Murphy石油(MUR))涨超6.0%,卡隆石油(CPE))和DVN涨超4.0%,斯伦贝谢(SLB))涨3.7%,APA涨超3.4%;ETF中,追踪国际油价的美国原油基金(USO)涨0.4%、美国布伦特原油基金(BNO)涨超0.6%,追踪石油类股的XLE、VDE、IEO、XOP、PXE涨幅则介于2.47%-3.68%。


中概地产股贝壳找房(BEKE)跌约27.7%,房多多(DUO)跌超11.2%。腾讯ADR(TCEHY)跌超10.0%,拼多多(PDD)跌超8.8%,京东(JD)跌约8.6%,B站(BILI)跌超8.1%,叮咚买菜(DDL)跌超7.5%,阿里巴巴(BABA)跌超7.1%,斗鱼(DOYU)则涨1.0%。


标普指数连涨創興高,通訊板塊領漲近2.5%

标普500指数的11个板块涨跌各异,能源板块收涨2.5%领跑,原材料板块上涨将近0.9%,可选消费板块和通信板块均涨超0.7%,医疗保健板块则跌超0.6%。


【重要資訊】

美国楼市数据意外惨淡高樓價打壓需求

本周一公布的美国新房销售数据让市场大跌眼镜。6月新屋销售户数环比下降6.6%,而市场预期增长4%,同时5月的新屋销售户数环比降幅修正后扩大到7.8%。为什么6月新屋销售如此逊色?评论称,这并不是因为供应不足,按照目前的销售速度,6月的房屋供应量需要6.3个月才会卖光,这已经恢复到去年初疫情爆发前的水平,较5月的耗时5.5个月明显增长。那么问题应该出在需求面。Bleakley Advisory Group的首席投资官Peter Boockvar认为,所有人都知道在家电、劳动力以及平价地块方面都有出现短缺,而房屋销售放缓,很可能是物价的冲击以及房屋因各种原因延迟完工的综合影响所致。建筑商分析师Ivy Zelman认为,虽然毫无疑问买家的需求仍然强劲,但在这当中,有很大一部分仍被负担房价的能力以及市场供应问题所压制,而这些已经在6月的建筑工地上有所体现,并且这也是过去两个月建筑商情绪偏弱的原因之一。Zelman表示,基于专有数据分析中显示出的早期降温迹象,他正在改变对于房市的总体判断。同样是密歇根大学的消费者调查显示,美国消费者预计未来购买家庭耐用品和汽车的价格都在猛涨。密歇根大学经济学家Richard Curtin解释说,通胀让家庭维持生计承受更大压力,尤其是对中低收入家庭,这导致家庭推迟大宗非必需消费品采购,特别是在低收入家庭。他还提到,抱怨房价、汽车以及家庭耐用品价格上涨的消费者占比已经达到历史新高。这样看来,6月新屋销售创新低应该显示了物价高企和供应紧张环境下需求走软,同时也可能显示火爆的楼市可能在降温。彭博记者Felize Maranz评论称,新屋数据强化了房产市场可能已经见顶的观点,可能加深通胀放缓的预期。


市場關注本週FOMC會議,國債收益率繼續承壓

在本周美联储7月FOMC会议即将召开之际,美债收益率却持续走低。随着美国经济从疫情中恢复,市场预期美联储将提前收紧货币政策,美债收益率此前持续走高。10年期国债收益率在3月底一度升至1.776%的阶段性高点。但自6月FOMC会议以来,美债收益率却持续下行。10年期美债收益率本周一已跌至1.24%;10年期国债实际收益率则跌至创纪录低点-1.127%。美债收益率曲线也已趋平,2年期和10年期公债收益率差收窄至2月以来最低水平。摩根士丹利分析认为,本周的美联储会议可能成为推高美债收益率的重要催化剂。美联储对于经济的乐观评估以及继续讨论缩减购债规模的言论,可能令美债收益率重新上涨。市场普遍认为美联储将在7月会议上正式讨论撤出QE策略。美联储主席鲍威尔此前表示,在7月会议上,美联储将集中讨论两个重要问题,即何时开始缩减每月800亿美元的国债和400亿美元的抵押贷款证券的购买量,以及缩减购债速度。自6月FOMC决议以来,美联储内部在缩减QE问题上分为两派阵营:圣路易斯联储主席布拉德、亚特兰大联储主席博斯蒂克、费城联储主席哈克和达拉斯联储主席卡普兰支持短期内就缩减QE。而波士顿联储主席罗森格伦和美联储理事沃勒表示,今年可能开始缩减QE。另一派阵营则是以里士满联储主席巴尔金、芝加哥联储主席埃文斯、纽约联储主席威廉姆斯以及克利夫兰联储主席美斯特为代表的官员,他们认为需要看到劳动力市场的进一步进展。埃文斯上周表示,自己依然感到紧张,通胀要达到目标会很艰难。美联储主席鲍威尔则表示,在开始缩减QE前经济还需要取得显著的进展。鲍威尔于7月15日向国会提交证词基调仍然“偏鸽”,称劳动力市场恢复还有很长的路要走,强调通胀率走高主要是基数效应与供应链瓶颈所致,不担心资产价格和金融体系的脆弱性,以及强调美国经济尚未取得实施Taper所需的“实质性进一步进展”。


特斯拉二季度净收入首超10亿美元创新高

全球市值最大的汽车制造商、电动汽车巨头特斯拉于7月26日周一美股盘后公布了二季报,开启美股二季度财报季最繁忙的一周。由于季度营收好于预期,净收入创新高且连续八个季度实现盈利,特斯拉盘后涨近3%。周一盘初该股最高涨3.9%,收涨2.2%,上逼658美元,接近一周高位。自4月26日公布财报以来,特斯拉累跌近11%。财报显示,特斯拉在2021年第二季度营收119.6亿美元,同比增长98%,高于分析师预期的113.6亿美元,比一季度营收高出10亿美元,也是连续三个季度超过100亿美元大关。调整后EPS为每股收益1.45美元,显著高于市场预期的0.97美元。当季GAAP项下净收入为11.4亿美元,是公司史上首次超过10亿美元大关,同比翻了10倍(增长近1000%),高于市场预期的6.5亿美元,并打破一季度4.38亿美元所创的史上最高盈利纪录。非GAAP净收入已连续两个季度超过10亿美元,今年一季度是首次突破这一整数位。这不仅代表特斯拉创下季度盈利新高,也是连续第八个季度实现正盈利。分析称,这代表公司很大程度上避免了限制全球汽车产业的芯片短缺不利影响。去年在全球最大电动车市场之一中国的带动下,特斯拉曾实现了公司历史上首个全年盈利。二季度特斯拉运营利润冲破13亿美元,同比增301%,是去年同期3.27亿美元的四倍,高于市场预期的8.35亿美元。运营利润率为11%,同比暴增555个基点(5.55%)。主营的汽车业务GAAP毛利率升至28.4%,较去年同期的25.4%上行300个基点,高于市场预期的25%。去除监管信用后的汽车毛利率为25.8%,按季环比升超300个基点,创2017年一季度来季度最高。公司称,运营利润同比增长得益于汽车销量增长和成本下降,但部分被运营费用增长抵消,其中包括CEO马斯克基于股票的薪酬激励计划增加、Model S/X高端车型改造导致该部门负利润、额外的供应链成本、出售监管信用的收入减少,以及与比特币相关的减值损失2300万美元等。截至一季度末,特斯拉曾称还持有价值13亿美元的比特币。二季度,特斯拉录得较市场预期翻倍的自由现金流6.19亿美元,但16亿美元的净债务和融资租赁还款令其季末持有的现金及其等价物减少9.12亿美元,至162亿美元。公司称,有足够的流动性来支撑产品路线图,预计随着产能扩张和本地化生产进行,运营利润率将增至行业领先水平。公司也称,某些年份可能增长更快,例如今年。彭博社称,这代表今年特斯拉交付指引可能高于市场预期。


【期貨市場】

黄金期货价格周一收盘跌破关键的1800美元关口,收于近3周来的最低水平。投资者正准备迎接本周的美联储货币政策会议。纽约商品交易所8月交割的黄金期货价格下跌2.60美元,跌幅0.1%,收于每盎司1799.20美元,创7月6日以来最大收盘价。


周一,纽约商品交易所9月交割的西德州中质原油期货价格下跌16美分,跌幅0.2%收于每桶71.91美元。此前WTI原油已连续4个交易日收高。


周一,十年期美债期货衝高回落,CBOT国债主力合约收跌0.05%报134’045。十年国债收益率收跌1.17%报1.265%。


【热点个股】

$TSLA$

特斯拉二季度基础EPS为1.18美元。二季度EPS为1. 02美元。二季度自由现金流6.19亿美元,分析师预期3.191亿美元;有足够的流动性来支撑公司的产品路线图。仍然预计平均年度车辆交付增速为50%。當日該股收漲2.21%報657.62美元,財報公佈後一度漲超3%。


$COIN$

週一,美股区块链板块集体走强,据称,亚马逊计划在今年年底接受比特币支付,并在明年探索创建自己的加密货币。消息推動Coinbase走高近10%收報245.45美元,但盤後亞馬遜澄清消息後有所回落。


$BABA$

週一,互联网零售股大跌,消息稱,人社部等多部门共同印发《关于维护新就业形态劳动者劳动保障权益的指导意见》指出,平台企业制定抽成比例须充分听取工会或劳动者代表的意见;另外,工信部启动互联网行业专项整治行动。當日該股收跌超7%報191.76美元。